Via Varejo salta 6,7% à espera de precificação de oferta de ações

As ações da Via Varejo (VVAR3) fecharam em alta de 6,69%, a R$ 15,62, na sessão desta segunda-feira (15).

O mercado aguarda o anúncio da precificação da oferta primária de ações da empresa, que deve ser divulgado ainda hoje.

De acordo com varejista, a oferta poderá girar em torno de R$ 4 bilhões.

Serão vendidos, inicialmente, 220 milhões de ações. A depender da demanda, a operação poderá ser adicionada em até 35%, ou seja, em até 77 milhões de ações.

Os recursos da oferta serão destinados para investimentos em tecnologia e logística, inovação e desenvolvimento, além da otimização da estrutura de capital, incluindo reforço de capital de giro.

As negociações começam no dia 17.

Em relatório enviado a clientes, o UBS considerou o preço médio de R$ 15, variando a quantidade de papéis emitidos e o desempenho das vendas de seus produtos.

Oportunidade

O Credit Suisse viu com bons olhos a oferta de ações da companhia.

Para o banco, além de dar mais conforto à empresa para investir em seu marketplace, realizar pequenas aquisições e melhorar suas soluções de pagamento, a operação deve permitir que a rede reverta algumas tendências vistas nos primeiros resultados do ano, como o aumento do desconto de recebíveis, que chegou a R$ 3,4 bilhões, e da conta de fornecedores para 166 dias.

“A oferta também deve expor o time de administração da Via Varejo para a comunidade financeira internacional, o que vemos como uma grande oportunidade, uma vez que a empresa não está no radar da maioria”, afirmaram Victor Saragiotto e Pedro Pinto.

O Credit Suisse, reiterou a recomendação de outperform (compra) e o preço-alvo em 12 meses de R$ 21.