Resumo: O Ibovespa (IBOV) inicia a semana sem o mercado dos Estados Unidos, que está se folga e tende a reduzir a liquidez ao longo do pregão.
Por aqui, os investidores repercutem o Boletim Focus. Os economistas ouvidos pelo Banco Central (BC) reduziram mais uma vez a projeção para a inflaçãode 2026 de 4,05% para 4,02%.
As projeções para Selic, câmbio e crescimento da economia foram mantidas.
O cenário eleitoral, na expectativa pela divulgação de novas pesquisas de intenção de voto, e em declarações do ministro da Fazenda, Fernando Haddad, continuam no radar.
No exterior, a escalada das tensões geopolíticas ficam no radar. No fim de semana, o presidente dos Estados Unidos, Donald Trump, ameaçou impor novas tarifas a países europeus em meio a disputa pela Groenlândia.
As ações da CVC (CVCB3), negociadas fora do Ibovespa (IBOV), saltam quase 10% e figuram entre as maiores altas da B3 nesta segunda-feira (19).
Por volta de 11h50 (horário de Brasília), CVCB3 tinha alta de 9,96%, a R$ 2,65, figurando como a quarta maior alta do mercado brasileiro e um das mais negociadas do pregão, com giro financeiro de R$ 32,8 milhões em um pouco mais de 3,35 mil negócios.
Em um setor ainda marcado por balanços pressionados, endividamento elevado e desafios de integração após anos de aquisições, uma companhia consegue nadar contra a corrente. Na avaliação do BTG Pactual, a Rede D’Or (RDOR3) reúne as melhores condições para atravessar esse período e capturar valor — motivo pelo qual segue como a principal recomendação do banco no segmento de saúde.
O BTG manteve a ação como “top pick”, com recomendação de compra, apostando na combinação entre escala, eficiência operacional e exposição a tendências estruturais que devem ganhar força nos próximos anos.
O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, afirmou nesta segunda-feira (19) que o governo discute ampliar o poder de fiscalização do Banco Central, com a possibilidade de transferir para a autarquia a supervisão dos fundos de investimento — hoje sob responsabilidade da Comissão de Valores Mobiliários (CVM).
Em entrevista ao portal UOL, Haddad disse que a proposta está em debate no âmbito do Executivo e envolve o Ministério da Fazenda, a Advocacia-Geral da União (AGU), o Ministério da Gestão e da Inovação em Serviços Públicos e o presidente do Banco Central, Gabriel Galípolo. Segundo o ministro, a ideia é ampliar o chamado perímetro regulatório do BC, concentrando em um único órgão a supervisão de áreas que hoje se sobrepõem.
O Brasil deverá exportar entre 3,3 milhões e 3,5 milhões de toneladas de carne bovina este ano, ante 3,5 milhões de toneladas em 2025, mesmo após a China, principal importadora, ter imposto medidas de proteção para o setor nacional, segundo projeções da Associação Brasileira das Indústrias Exportadoras de Carnes (Abiec) divulgadas nesta segunda-feira.
A Abiec representa grandes produtores de carne listados em bolsa, incluindo JBS, MBRF e Minerva.
O Citi elevou o preço-alvo para o IRB (Re) (IRBR3) de R$ 58 para R$ 60, com recomendação de compra para a resseguradora, que o banco classifica como top pick.
Recentemente, a companhia divulgou seus resultados financeiros para o mês de outubro de 2025, lidos como animadores pelos analistas, com um resultado de subscrição de R$ 109 milhões, derivado de um índice de sinistralidade de 51% e um índice combinado de 84%, mesmo com a queda nos prêmios.
Negociadas fora do Ibovespa, as ações da construtora e incorporadora Eztec (EZTC3) vivem um dia de montanha-russa na bolsa nesta segunda-feira (19), após a divulgação da prévia operacional do quarto trimestre de 2025 (4T25).
No início do pregão, os papéis chegaram a cair mais de 1%, impulsionados pela reação inicial do mercado aos números apresentados.
O Itaú BBA rebaixou sua recomendação para a Boa Safra (SOJA3) de compra para neutro (market perform) e reduziu o preço-alvo da ação de R$ 15 para R$ 10.
A nova avaliação reflete uma abordagem mais conservadora para o agronegócio. No cenário macroeconômico, o banco enxerga a continuidade de um ambiente desafiador para os produtores rurais ao longo do calendário da safra 2025/26.
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As ações do IRB (Re) lideram a ponta positiva do Ibovespa com alta de mais de 2%. Às 11h23, IRBR3 subia 2,46%, a R$ 53,71.
Os papéis ganham força com visão otimista do Citi. O banco elevou o preço-alvo de R$ 58 para R$ 60, o que representa um potencial de valorização de 14,5% sobre o preço de fechamento da última sexta-feira (16).
O Citi reiterou a recomendação de compra e a preferência por IRB no setor. “Seguimos confiantes na tese do IRB de melhorias graduais. O crescimento de prêmios continua sendo um desafio, mas a retomada de prêmios pode impulsionar parte da expansão em 2026”, afirmou o analista Arnon Shirazi.
O ministro Fernando Haddad afirmou que fica feliz de ser lembrado como o único ministro da Fazenda que taxou investimentos offshore, dividendos e bets, sendo que não se importa de a oposição “bater bumbo” sobre isso. “A oposição está certa, eu taxei mesmo os BBBs, bancos, bets e bilionários”, disse em entrevista ao portal UOL.
O ministro Fernando Haddad disse, em entrevista para o UOL, que o problema da dívida pública tem a ver com o juro real e não com o déficit primário. Segundo ele, em dois anos, a equipe econômica o déficit caiu 70%. Haddad ainda disse estar disponível para debater sobre as contas públicas com qualquer outro ministro que o tenha antecedido na Fazenda.
O ministro da Fazenda, Fernando Haddad, afirmou que não pretendia se candidatar em 2026, em entrevista ao portal UOL. Segundo ele, que vem conversando sobre o tema com o presidente Lula, gostaria de “mergulhar” na temática de projeto Brasil antes de pensar os seus próximos passos políticos. Haddad lembrou que vai completar 10 anos à frente de ministérios: sete na Educação e três na Fazenda.
As taxas dos títulos do Tesouro Direto operam majoritariamente em alta nesta segunda-feira (19) na comparação com o fechamento da última sexta-feira (16).
Por volta das 10h05 (horário de Brasília), o papel público prefixado com vencimento em 2028 oferecia 13,16% ao ano, a maior taxa observada em 2026 e acima dos 13,12% registrados anteriormente.
As ações da Eztec (EZTC3), negociadas fora do Ibovespa, operam em queda de mais de 1% em reação à prévia operacional. Às 10h20, EZTC3 caía 1,07%, a R$ 13,89.
A construtora apresentou um valor geral de vendas (VGV) de lançamentos de R$ 783 milhões no quarto trimestre de 2024, crescimento de 198,9% em relação ao 4T24.
Na avaliação dos analistas da XP, os resultados operacionais foram positivos, apoiados pela forte aceitação de seus projetos recém-lançados para a classe média (especialmente o Reserva São Caetano Bosque).
No ano, EZTC3 acumula leve valorização de 0,95%.
Na manhã desta segunda (19), o Ibovespa futuro (WING26) começou em queda de cerca de 0,12%, atuando no patamar de 166.200, às 10h05.
O movimento não atende às expectativas dos analistas do BTG Pactual, que apontam uma alta a curto, médio e longo prazo.
O Ibovespa opera em baixa de 0,09%, aos 164.483,20 pontos, nesta segunda-feira (19) logo após a abertura dos negócios da B3.
O Ibovespa (IBOV) inicia a semana com tensões geopolíticas elevadas por novas ameças tarifárias do governo Trump a países europeus. Os mercados de Wall Street permanecem fechados devido ao feriado de Martin Luther King, Jr. Day.
Por aqui, os investidores concentram as atenções no cenário eleitoral, na expectativa pela divulgação de novas pesquisas de intenção de voto, e em declarações do ministro da Fazenda, Fernando Haddad.
Hoje (19), o BB Investimentos recomendou a compra de Ultrapar (UGPA3).
O relatório apontou que a oportunidade vem de um possível movimento de alta capturado pelo algorítimo do banco.
A Oi (OIBR3) informou ao mercado que a desembargadora relatora da 1ª Câmara de Direito Privado do Tribunal de Justiça do Estado do Rio de Janeiro concedeu mais um fôlego em relação às cobrança de dívidas extraconcursais, ou seja, aquelas que surgiram após a entrada da empresa no processo de recuperação judicial.
De acordo com o fato relevante divulgado nesta segunda-feira (19), a decisão prorrogou por mais 90 dias, contados a partir de 20 de janeiro, o prazo de suspensão dessas obrigações.
O etanol mostrou-se mais competitivo em relação à gasolina em apenas um estado na semana encerrada no sábado (17), segundo dados da Agência Nacional do Petróleo, Gás Natural e Biocombustíveis (ANP) compilado pelo AE-Taxas.
O etanol é mais competitivo em relação à gasolina apenas em Mato Grosso do Sul, onde o litro vale R$ 4,14 e a paridade é de 68,20%.
A Sabesp (SBSP3) vem enfrentando uma desvalorização das ações diante dos riscos de escassez hídrica nos reservatórios da Cantareira. No entanto, na avaliação do JP Morgan, os atuais riscos parecem exagerados.
Para os analistas Arthur Pereira e Victor Burke, a nova estrutura regulatória viabiliza proteção financeira frente variações no volume de vendas, o que pode limitar perdas.
Produtos de investimento em criptomoedas e ativos digitais, como fundos e ETFs, registraram entradas de US$ 2,17 bilhões na semana passada, o maior volume semanal desde 10 de outubro de 2025, pouco antes da queda do mercado.
As entradas foram mais fortes no início da semana, mas o sentimento passou a ser negativo na sexta-feira (16), com saídas de US$ 378 milhões após a escalada diplomática envolvendo a Groenlândia e novas ameaças de tarifas adicionais dos Estados Unidos contra a União Europeia.
Ao menos 52 fundos imobiliários vão distribuir rendimentos nesta semana, com valores que chegam até R$ 103 por cota, segundo dados da plataforma Funds Explorer.
Grande parte desses FIIs teve como “data-com” 14 e 15 de janeiro — isto é, os cotistas que mantiveram posição até esses dias terão direito de receber os dividendos anunciados.
O bitcoin (BTC) é negociado na casa dos US$ 93 mil, com uma queda de pouco mais de 2% nas últimas 24h. O mercado global de criptomoedas recua nesta segunda-feira (19), com alguns tokens recuando até 6% nas primeiras horas do dia.
No mercado tradicional, as bolsas asiáticas encerraram o pregão sem um único sinal enquanto os principais índices europeus caem forte com a ameaça de tarifas no ar.
Os economistas ouvidos pelo Banco Central (BC) reduziram mais uma vez a projeção para a inflação de 2026 de 4,05% para 4,02%, segundo o Boletim Focus divulgado nesta segunda-feira (19).
As previsões para o Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) nos três anos seguintes seguem estáveis: 3,80% em 2027; 3,50% em 2028; e 3,50% em 2029.
O início dos pagamentos aos credores do Banco Master, o pagamento de dividendos da Copel (CPLE3) e o aval do Inter (INBR32) para operar como banco estrangeiro nos Estados Unidos são alguns dos destaques corporativos desta segunda-feira (19).
O Fundo Garantidor de Crédito (FGC) já recebeu mais de 360 mil solicitações de ressarcimento relacionadas à liquidação do Banco Master, ocorrida em novembro do ano passado.
A CPFL Energia (CPFE3) e sua subsidiária CPFL Geração conseguiram aprovação, em Assembleia Geral de Debenturistas da 13ª emissão, para o cancelamento do registro da CPFL Geração como emissora de valores mobiliários na categoria “B” junto à Comissão de Valores Mobiliários (CVM).
De acordo com o comunicado enviado ao mercado na noite de sexta-feira (16), a decisão teve confirmação em Assembleia Geral Extraordinária da CPFL Geração.
O Fundo Garantidor de Crédito (FGC) já recebeu mais de 360 mil solicitações de ressarcimento relacionadas à liquidação do Banco Master, ocorrida em novembro do ano passado.
Desse total, ao menos 150 mil credores finalizaram o processo de pedido e aguardam os pagamentos, previstos para começarem nesta segunda-feira (19). Os valores deverão ser pagos à vista.
Apresentado pela jornalista Juliana Caveiro, o Money Picks desta semana entrou no clima da Copa do Mundo de futebol para apresentar as melhores apostas para os investidores na bolsa brasileira.
A economia da China cresceu 5,0% no ano passado, atingindo a meta do governo ao aproveitar uma parcela recorde da demanda global por produtos para compensar a fraqueza do consumo interno, uma estratégia que atenuou o impacto das tarifas dos Estados Unidos, mas está cada vez mais difícil de sustentar.
Desde o colapso do setor imobiliário em 2021, Pequim tem direcionado recursos para o complexo industrial em vez de para os consumidores para atingir metas ambiciosas de crescimento, criando um excesso de capacidade de produção endêmica e forçando as fábricas a procurar compradores no exterior.
O fundo imobiliário Riza Arctium Real Estate (ARCT11) anunciou, por meio de fato relevante, a venda de cinco imóveis industriais localizados em Goiânia (GO), após a locatária Poli-Gyn Embalagens exercer a opção de recompra prevista em contrato.
Os empreendimentos fazem parte de uma operação de sale and leaseback, quando uma empresa vende um ativo e continua utilizando o bem como inquilina, estruturada em novembro de 2020.
O Fundo Monetário Internacional reduziu a projeção de crescimento do Brasil em 2026, mas melhorou ligeiramente as contas para 2025 e 2027, de acordo com relatório divulgado nesta segunda-feira.
A atualização do relatório Perspectiva Econômica Global mostrou um aumento de 0,1 ponto percentual na perspectiva de expansão em 2027, a 2,3%. Para 2025, a estimativa é de 2,5%, contra 2,4% no relatório de outubro.
Autoridades disseram que o corte na perspectiva para este ano ocorreu principalmente pela política monetária restritiva para conter a alta da inflação no ano passado.
*Com informações da Reuters
Os mercados iniciam a semana em um pregão de baixa liquidez. As bolsas norte-americanas permanecem fechadas nesta segunda-feira devido ao feriado do Dia de Martin Luther King Jr., o que reduz o fluxo global de investidores e adia uma reação mais clara de Wall Street à nova guerra tarifária em curso.
No sábado (17), o presidente dos Estados Unidos, Donald Trump, voltou a ameaçar impor tarifas a oito países europeus caso Washington não seja autorizado a comprar a Groenlândia, ampliando a incerteza no comércio internacional.
As bolsas asiáticas fecharam sem sintonia nesta segunda-feira (19), com os investidores avaliando as ameaças da administração do presidente dos EUA, Donald Trump, em relação à Groenlândia durante o fim de semana e dados econômicos da China divulgados na virada do dia. Em Seul, o Kospi superou a marca inédita de 4.900 pontos. A Powerchip disparou em Taiwan após anúncio de intenção de compra de uma fábrica da empresa pela Micron.
O índice chinês Xangai Composto subiu 0,3%, a 4.114,00 pontos, e o menos abrangente Shenzhen Composto ganhou 0,5%, a 2.700,08 pontos.
Os mercados globais enfrentam volatilidade nesta segunda-feira (19) depois que o presidente Donald Trump prometeu impor tarifas a oito países europeus até que os Estados Unidos sejam autorizados a comprar a Groenlândia, injetando nova incerteza comercial, enquanto as ações caíam e o dólar se enfraquecia de forma generalizada.
Trump afirmou que imporá uma tarifa adicional de 10% sobre importações, a partir de 1º de fevereiro, sobre produtos provenientes da Dinamarca, Noruega, Suécia, França, Alemanha, Holanda, Finlândia e Reino Unido, que aumentará para 25% em 1º de junho caso não seja alcançado um acordo.
O Índice de Preços ao Consumidor (IPC), que mede a inflação na cidade de São Paulo, desacelerou o ritmo de alta para 0,35% na segunda quadrissemana de janeiro, conforme dados divulgados hoje pela Fundação Instituto de Pesquisas Econômicas (Fipe). O resultado ficou abaixo da taxa de 0,39% apurada na primeira quadrissemana.
Dos sete grupos pesquisados, quatro apresentaram variações superiores na segunda leitura de 2026 na comparação com a primeira quadrissemana. Foram os seguintes: Transportes, que acelerou alta de 1,13% para 1,36%; Saúde, que passou de 0,04% para 0,10%; Vestuário saiu de 0,96% para 1% e Educação, de 0,83% para 1,86%.
Os preços do petróleo caem nesta segunda-feira (19), após terem subido na sessão anterior, à medida que a instabilidade civil no Irã diminuiu, reduzindo a chance de um ataque dos Estados Unidos que poderia interromper o fornecimento do grande produtor do Oriente Médio.
O petróleo Brent era negociado a US$ 63,85 o barril às 07h34 GMT, em queda de 28 centavos, ou 0,44%.
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